2月18日，銀保監(jiān)會、央行就《商業(yè)銀行資本管理辦法（征求意見稿）》（下稱《辦法》）向社會公開征求意見，這意味著備受關注的新巴塞爾協(xié)議III國際監(jiān)管改革即將在我國落地。

據(jù)了解，此次《辦法》修訂遵循三個原則：堅持風險為本、強調(diào)同質(zhì)同類比較、保持監(jiān)管資本總體穩(wěn)定。銀保監(jiān)會相關人士表示，銀保監(jiān)會立足于我國銀行業(yè)實際情況，結合國際監(jiān)管改革最新成果，對《辦法》進行修訂，有利于促進銀行持續(xù)提升風險計量精細化程度，引導銀行更好服務實體經(jīng)濟。

(資料圖)

《辦法》顯示，為給我國商業(yè)銀行預留充足的實施準備時間，并保持我國實施進度與國際成員基本同步，《辦法》擬定于2024年1月1日起正式實施。

據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者梳理，《辦法》與新巴塞爾協(xié)議III相比較為接近，但部分地方有差異，少部分規(guī)定更嚴格。銀保監(jiān)會相關人士表示，測算顯示，《辦法》實施后，銀行業(yè)資本充足水平總體穩(wěn)定，未出現(xiàn)大幅波動，單家銀行因資產(chǎn)類別差異導致資本充足率小幅變化，體現(xiàn)了差異化監(jiān)管要求，符合預期。

《辦法》規(guī)定，資本充足率監(jiān)管要求包括最低資本要求、儲備資本（目前為2.5%）和逆周期資本要求（目前為0）、系統(tǒng)重要性銀行附加資本要求以及第二支柱資本要求。商業(yè)銀行各級資本充足率不得低于最低要求：核心一級資本充足率不得低于5%、一級資本充足率不得低于6%、資本充足率不得低于8%。

由于《辦法》對銀行資本計提的要求較細致，對銀行系統(tǒng)及數(shù)據(jù)要求相對較高，銀行需要時間來做好實施準備。21世紀經(jīng)濟報道記者采訪了解到，早在2019年銀保監(jiān)會啟動《辦法》修訂之初，就有不少銀行積極參與其中，并開始為《辦法》做相關準備工作。

銀行劃分為三個檔次

在我國，銀行業(yè)機構有4000多家，其中以中小銀行居多。銀保監(jiān)會相關人士表示，《辦法》構建了差異化資本監(jiān)管體系，按照銀行間的業(yè)務規(guī)模和風險差異，劃分為三個檔次銀行，匹配不同的資本監(jiān)管方案。其中，規(guī)模較大或跨境業(yè)務較多的銀行，劃為第一檔，對標資本監(jiān)管國際規(guī)則；資產(chǎn)規(guī)模和跨境業(yè)務規(guī)模相對較小的銀行納入第二檔，實施相對簡化的監(jiān)管規(guī)則；第三檔主要是規(guī)模小于100億元的商業(yè)銀行，進一步簡化資本計量并引導聚焦服務縣域和小微。

《辦法》具體規(guī)定，第一檔商業(yè)銀行是指符合任一條件的商業(yè)銀行，具體為：上年末并表口徑調(diào)整后表內(nèi)外資產(chǎn)余額5000億元人民幣（含）以上；上年末境外債權債務余額（境外債權債務，指銀行境外債權和境外債務之和）300億元人民幣（含）以上且占上年末并表口徑調(diào)整后表內(nèi)外資產(chǎn)余額的10%（含）以上。

第二檔商業(yè)銀行是指符合任一條件的商業(yè)銀行，具體為：上年末并表口徑調(diào)整后表內(nèi)外資產(chǎn)余額100億元人民幣（含）以上，且不符合第一檔商業(yè)銀行條件；上年末并表口徑調(diào)整后表內(nèi)外資產(chǎn)余額小于100億元人民幣但境外債權債務余額大于0。

“實施差異化的資本監(jiān)管，充分考慮了我國商業(yè)銀行眾多、風險管理水平不一的實際情況，一方面有利于促進大中型銀行提高風險計量的精細化水平，另一方面也在不降低資本監(jiān)管要求的前提下，適度減輕了小型銀行的資本計量負擔，更加契合小型銀行的業(yè)務實際?！鞭r(nóng)業(yè)銀行風險管理部總經(jīng)理田繼敏解讀稱。

銀保監(jiān)會有關部門負責人表示，差異化資本監(jiān)管不降低資本要求，在保持銀行業(yè)整體穩(wěn)健的前提下，激發(fā)中小銀行的金融活水作用，減輕銀行合規(guī)成本。

《辦法》還明確，第一檔商業(yè)銀行計量并表資本充足率，可設置過渡期，在2029年1月1日前可按照相關規(guī)則適當簡化資本并表處理方式，同時在并表資本充足率披露時簡化處理，但商業(yè)銀行應當披露該事實，鼓勵有條件的商業(yè)銀行提前按照集團統(tǒng)一的計量方法進行資本并表。

風險權重有下調(diào)有上調(diào)

21世紀經(jīng)濟報道記者對比發(fā)現(xiàn)，《辦法》對部分表內(nèi)資產(chǎn)風險權重進行了調(diào)整，如一般債券權重從20%下調(diào)至10%，對中小企業(yè)的風險暴露權重從100%下調(diào)至85%；而對我國其他金融機構的次級債權權重從100%上調(diào)至150%，持有全球系統(tǒng)重要性銀行發(fā)行的總損失吸收能力（TLAC）債務工具權重從100%上調(diào)至150%。

中國銀行研究院博士后杜陽總結稱，《辦法》靈活調(diào)整風險加權資產(chǎn)計量規(guī)則：調(diào)低風險計量比例的項目主要包括對地方政府一般債券的風險暴露、對投資級公司的風險暴露、對中小企業(yè)的風險暴露、對合格交易者的信用卡個人循環(huán)風險暴露、對符合審慎要求的居住用房地產(chǎn)的風險暴露（貸款價值比低于80%）等；提高風險計量比例的項目主要包括對境內(nèi)外金融機構的風險暴露和對次級債權的風險暴露。

“商業(yè)銀行支持中小微企業(yè)是穩(wěn)就業(yè)、保民生的重點，《辦法》對原有一般公司類風險暴露下風險權重做出細化，進一步降低中小微企業(yè)的融資成本，鼓勵商業(yè)銀行加強對中小微企業(yè)的信貸支持?！逼职l(fā)銀行相關人士表示，同時商業(yè)銀行投資地方債是支持實體經(jīng)濟的重要方式，《辦法》對商業(yè)銀行投資地方政府一般債券給予較低的風險權重、相應的資本占用也較低。

“監(jiān)管新規(guī)上調(diào)銀行同業(yè)債權的風險權重，增加同業(yè)內(nèi)資金流轉成本，減少資金在銀行體系內(nèi)空轉，引導資金轉向?qū)嶓w經(jīng)濟?！逼职l(fā)銀行相關人士認為。

光大證券金融業(yè)首席分析師王一峰表示，銀行表內(nèi)自營資金配置二級資本債的規(guī)模較小，即便風險權重系數(shù)上調(diào)至150%，對已配置次級債的銀行核心一級資本充足率的擾動不足0.1個百分點，不會造成銀行大規(guī)模集中拋售?！澳壳?，市場已充分消化二級資本債權重上調(diào)預期，資本新規(guī)影響不會太大，利率補償將明顯低于理論資本占用成本。”

銀行準備如何？

21世紀經(jīng)濟報道記者了解到，早在2019年4月，銀保監(jiān)會就啟動了《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》修訂工作，同時多家商業(yè)銀行參與，并展開《辦法》落地后的準備工作。

田繼敏介紹稱，前期農(nóng)業(yè)銀行密切跟蹤國際國內(nèi)監(jiān)管規(guī)則改革動向，積極配合監(jiān)管部門開展新規(guī)實施測算和分析，在數(shù)據(jù)、模型和信息系統(tǒng)建設等方面做了充分準備，為實施新規(guī)打下了扎實基礎。“農(nóng)業(yè)銀行將按照監(jiān)管要求，有計劃、有步驟、高質(zhì)量推進新規(guī)實施，進一步優(yōu)化政策流程，校準模型參數(shù)，完善信息系統(tǒng)、強化數(shù)據(jù)治理，加強新規(guī)落地和應用，有效傳導資本約束經(jīng)營的管理理念，切實提升風險計量和管理能力?！?/p>

中國銀行風險管理部總經(jīng)理史煒表示，過去幾年，中國銀行一直跟進并深入?yún)⑴c新規(guī)的修訂工作。與此同時，該行提早謀劃，開展新規(guī)落地的實施準備工作，目前信用風險權重法系統(tǒng)主體功能改造、市場風險FRTB 管理信息平臺、操作風險管理信息系統(tǒng)損失數(shù)據(jù)及資本計量模塊順利投產(chǎn)。

“浦發(fā)銀行積極關注我國監(jiān)管規(guī)制修訂的進程，于2019年啟動巴III信用風險加權計量咨詢項目，2021年啟動巴III信用風險加權資產(chǎn)計量系統(tǒng)實施項目，目前相關工作均已收尾?！逼职l(fā)銀行相關人士表示，在過去四年中，浦發(fā)銀行圍繞監(jiān)管新規(guī)修訂要點，未雨綢繆：一是，“梳理數(shù)據(jù)、夯實基礎”對銀行前端業(yè)務系統(tǒng)進行調(diào)整，提高數(shù)據(jù)來源的穩(wěn)定性和準確性，為新規(guī)實施做好數(shù)據(jù)準備；二是，“評估影響，把握先機”，通過手工及系統(tǒng)的定量測算，評估新規(guī)實施對該行的潛在影響，提前規(guī)劃，為新規(guī)實施做好戰(zhàn)略準備；三是“提升管理，加快轉型”，監(jiān)管規(guī)制修訂從客戶管理、業(yè)務準入、定價策略、貸后管理諸多方面對銀行的管理水平提出了拷問，該行將充分做好業(yè)務引導，為新規(guī)實施做好管理準備。